Breitenbach wird erstmals 1408 in einem Sühnebrief der Stadt Wolfhagen als Breydenbach erwähnt, muss jedoch älter sein, denn der noch stehende Kirchturm mit seinen romanischen Formen könnte aus dem 12. Jahrhundert stammen.
Der Name des Ortes wird von Breida (Flur) abgeleitet, als Flurbach gedeutet und weist auf die Breite des Tales hin. Mit Hilfe eines Dorferneuerungsprogramms hat sich im Ort seit Anfang der 90er Jahre viel verändert, unter anderem durch die vorbildliche Renovierung von Privatpersonen an ihren Häusern. Die Gemeinde Schauenburg errichtete einen Dorfplatz und die Schauenburger Märchenwache.